Ешьте справедливости

Обратная ипотека может быть благом для тысяч пожилых людей которые дома богатых и бедных слоев населения наличных.

Они могли бы также заставляют тысячи бэби-бумеров к лицу старости без каких-либо наследство.

Обратная ипотека горячей новый финансовый продукт. Они позволяют людям, которые много собственного капитала, чтобы одолжить против него без ежемесячных платежей по кредиту. Они являются благом для безденежной пожилых американцев. Они также решить насущную проблему для бэби-бумеров, которые находятся в "промежуточного поколения", те, кто платит колледже обучение своих детей в то же время поддержку своих пожилых родителей.

Более 67 миллионов домашних хозяйств в собственных домах, согласно данным Бюро переписи населения. Около двух третей собственников жилья связи ипотечный платеж в качестве неизбежного случайная работа, как и косить газон. Но 23 млн семей, или 37 процентов от стоимости всех домовладельцев, собственные дома, свободно, в соответствии с SMR исследований. Эти домовладельцев в основном пожилых в возрасте 65 лет и старше. Значительная порция их капитал связан в своих домах, - это один актив они работали в течение многих лет эксплуатации.

Долга, свободной дома сохранности активов, против которых домовладельцы могут заимствовать, если им понадобится ликвидных средств. Но старшие домовладельцы часто не вполне подходят для домашнего справедливости займов и других традиционных форм кредитования, потому что они, как правило, с фиксированным доходом, которые не позволяют им пойти на погашение кредита ежемесячно. В то же время, многие старшие домовладельцев оказываются в наличности для оплаты медицинских расходов, купить автомобиль или других товаров длительного пользования, или даже помочь детям и внукам купить собственный дом.

Помощь Жизнь

Обратная ипотека домашней справедливости кредита с закруткой. Это позволяет домовладельцу конвертировать долю акций в своем доме, чтобы денежные средства, но в то же время сохраняя домовладения. В обычной ипотеке, домовладелец платит ежемесячные суммы кредитной организации, а в обратной ипотеки, кредитор делает ежемесячный платеж домовладельцев. Обратный ипотечный владельцев, как ожидается, погасить основной и интересов, которая была накоплена в период пребывания кредита, когда они продают свои дома, перемещать постоянно, или до окончания предварительного избранного срока кредита. Если держатель кредита умирает, его наследники должны погасить кредит, как правило, путем продажи или рефинансирования дома.

По закону обратной ипотеки доступны только для домовладельцев, в возрасте 62 лет и старше, имеющих собственные дома, свободно, и которые занимают их в качестве основного места жительства. Сумма, которую право домовладельцев, могут получать от своих домов зависит от формулы, основанной на стоимости жилья и возраста заемщика. Домовладельцы могут получить свои деньги в виде единовременной суммы в ежемесячные платежи, или кредитной линии, в зависимости от плана займа и кредитным учреждением.

"С обратной ипотеки, наши родители получают свое наследство и тратить."

В настоящее время Есть два вида федеральной поддержке обратной ипотеки: Главная Акции Преобразование Ипотека, находящихся в ведении федеральной жилищной администрации (FHA), в котором дома рассматриваются не может стоить более $ 170362, и Фанни Мэй Homekeeper для высших стоимость дома с максимальным значением в $ 227150. Ипотечных FHA является гораздо более распространен, чем продукта Фанни Мэй, на долю которого приходится от 10 до 15 процентов рынка. Кроме того, некоторые государства позволяют частным кредиторам продавать обратной ипотеки для дома даже большее значение.

Регулярный доход не требуется иметь право на получение обратной ипотеки, а также платежи от обратной ипотеки не облагаются налогом. Эти займы также "без права регресса" положения, которые запрещают кредиторов от преследования наследникам на оплату. Если дом продан за меньше чем сумма задолженности на обратной ипотеки, разница должна быть прощены кредитора. других активов заемщика, не привязанные к кредиту, а кредитор не может вступить во владение домом, пока заемщик использует его в качестве основного места жительства.

Обратная ипотека может дать пожилым финансовой и эмоциональной безопасности оставаться в своих домах до тех пор, как они хотят, даже если возникают непредвиденные расходы. Это критически важный вопрос долгожителей: 86 процентов жилья в возрасте 75 лет и старше рассмотреть оставшиеся в своих домах, на всю жизнь одним из главных приоритетов, согласно обследованию, проведенному Американской ассоциацией пенсионеров (ААП). Для финансовых и консалтинговых компаний, обратная ипотека это способ задействовать скрытые богатства с низким уровнем доходов пожилых людей.

Оборотная сторона обратной ипотеки только становится очевидным в конце срока кредита, или когда заемщик умирает. Если обратная ипотека в семьи, наследников, которые рассчитывают на наследство для финансирования своего собственного будущего могут возникнуть короткое. Многие из тех, наследники бэби-бумеров, которые не имеют адекватных планов выхода на пенсию. И когда они на пенсию, бумеров, вероятно, не столько справедливости домой, их родители.

На один шаг впереди нищеты

Средняя обратная держатель ипотеки является 76-летняя вдова, живет на менее чем $ 13000 в год, в том числе пособия по социальному обеспечению. Обратная ипотека позволяет ей сохранять независимый образ жизни и оставаться на шаг впереди от нищеты. Но обратная ипотека не пользуется большинство пожилых домовладельцев. Даже пожилые люди в нищете, не использовать продукт.

"Больше, чем пожилые 620000 домашних хозяйств в условиях нищеты, может быть поднят выше черты бедности, если они получены обратной ипотеки", говорит Nandinee Кутти, профессор кафедры экономики и потребителей жилья в Корнельском университете. "Эти семьи составляют 29 процентов от стоимости всех бедных пожилых домовладельцев, и 18 процентов от стоимости всех пожилых домохозяйств в условиях нищеты.

"Обратный ипотеки требуют минимального участия государства, гораздо меньше, чем многие программы права, направленные на уменьшение бедности", говорит она. "Они могли бы действительно помочь держать в страхе бедности для многих беднейших слоев населения". В некоторых случаях, однако, эти малоимущих пожилых людей будет лучше, продав свой дом, и инвестиции в аннуитет предоставить им деньги на более поздние годы. Они не делают этого, потому что они имеют сильную привязанность к своим домам и не хотят двигаться.

многие из беднейших американцев сохранить свои дома, потому что это единственный актив, они могут передать своим детям. Если они занимают в отношении его, они ничего не оставить для своих детей.

"Существует также отсутствие информации о параметрах, так что многие бедные пожилые люди не знают, что существует обратная ипотека", говорит Кутти. Но большей проблемой является то, что многие из беднейших американцев сохранить свои дома, потому что это единственный актив, они могут передать своим детям, особенно если дети не богатых либо. Если они занимают против него, и они оставят ничего для своих детей ".

Сюрприз или помощь?

Обратная ипотека хорошая новость для квалифицированных заемщиков. Новости для детей из этих заемщиков может быть немного меньше, веселый. "Те из нас, в нашем 40 являются первым поколением, чтобы действительно прибыли от недвижимости, инвестиций наших родителей", говорит Мэри Энн Линдли, жизни обозреватель Таллахасси демократ. "После их смерти, мы наследуем домов, которые имеют большую ценность при продаже на рынке. С обратной ипотеки, наши родители получают свое наследство и тратить."

Многие бума рассчитываем на непредвиденные от своих родителей полисов страхования жизни и собственного капитала, чтобы дать им толчок им нужно сделать один-время инвестиции в недвижимость, говорит Линдли. Без судьбы ", а некоторые бумеры чувствовать свою американскую мечту идет вниз трубы. "Если старшие не имеет наследников или действительно нуждается в деньгах, обратная ипотека может быть хорошей идеей", говорит она. "Но в некоторых случаях, обратной ипотеки может подорвать семейные узы и стали главными вопросами семьи.

Наоборот, говорит Майкл А. Хайман, старший вице-президент Уэндовер финансирования, ипотечного банка в Гринсборо, штат Северная Каролина. "Взрослые дети пожилых людей особенно заинтересованы в обратной ипотеки, говорит он. Многие из них, зажатой между потребностями своих детей (особенно в плане издержек колледж), а также их родителей. "Эти взрослые дети, действительно обеспокоен тем, что их родители будут проходить выкупа, потому что они не имеют средств, чтобы продолжать ежемесячные платежи по кредиту. Их других крупных беспокоит то, что продажа дома с родителями, чтобы собрать средства не могут обеспечить достаточно, чтобы помочь своим родителям. "

Бронуин Беллинг обратном специалист ипотеки с неправительственными организациями, соглашается. "Около половины наших звонков от взрослых детей", говорит она. "Они ищут пути, чтобы помочь родителям остаться в своих домах как можно дольше". Но, Беллинг поддерживает, есть еще много сопротивления продукта, особенно среди некоторых народов. "Афро-американских пожилых см. сдачи дома до следующего поколения в качестве основного арендатора домовладения. Очень часто дети, уговорить родителей купить обратная ипотека".

Каковы бы ни были долгосрочные последствия, обратный сегодняшних продуктов ипотечного являются началом большего тренда. Кредиторы в настоящее время разрабатывает новое поколение домашних акции продукты для молодых домовладельцев. Идея "гибкие, ориентированные на обратном вида кредита, который следует за жизненный цикл заемщика", говорит Беллинг ААП. "Ипотека держатели могут платить, пока они не основные расходы. Хотя их детей в колледже, например, они могут взять от кредита. Они вернется к рассмотрению платы в схеме после того, дети сами по себе. Это делает дома ипотечных более эффективным инструментом для всех владельцев ".